Com 918,7 bilhões de dólares em investimentos distribuídos em 6.638 negócios, o investimento em capital privado (Private Equity) nas Américas em 2025 se aproxima rapidamente dos valores totais de 1 trilhão de dólares em investimentos registrados ao longo do ano de 2024.
Embora os valores dos investimentos realizados estejam em alta, com 322,9 bilhões de dólares no terceiro trimestre de 2025 contra 306,1 bilhões de dólares no mesmo período do ano passado, a quantidade de negócios está em queda, alcançando o menor número desde o Q2 de 2020.
O investimento em Private Equity nas Américas
EUA continua a atrair investimentos à região
Os EUA continuam com a maior parcela de investimento nas Américas, com 827,8 bilhões de dólares do total levantado em 2025. Nove das dez maiores transações de PE nas Américas foram realizadas pelos Estados Unidos.
Investidores no Canadá ganham confiança
O Canadá ficou em segundo lugar nos investimentos com 50,1 bilhões de dólares, mostrando um movimento de recuperação em relação às incertezas relacionadas às tarifas impostas pelos EUA.
A incerteza permanece um desafio para a América Latina
Para o restante da região foram obtidos 41 bilhões de dólares em investimentos, refletindo as tensões geopolíticas e as incertezas criadas pelas tarifas americanas, que continuam a prejudicar em especial mercados com altos volumes de exportação para os EUA, como Brasil e México.
O cenário global
O investimento global em Private Equity foi impulsionado por mega acordos que chegaram a 537 bilhões de dólares, quantia levemente superior ao valor de 512 bilhões de dólares do mesmo período do ano passado.
Assim como no cenário das Américas, esse aumento no valor de investimento disfarça a diminuição na quantidade de negócios. Existe ainda uma grande cautela por parte dos investidores de Private Equity, criada pelas fortes tensões geopolíticas.
O setor de Tecnologia, Mídia e Telecomunicações continua a representar a maior parcela dos investimentos em PE globalmente, mas os investimentos em infraestrutura e transporte também cresceram significativamente neste ano.
O aumento reflete o crescente interesse em infraestrutura de Inteligência Artificial, que impulsiona também o setor de energia. A IA promete ser um dos principais fatores a gerar crescimento em PE nos próximos trimestres.
Principais tendências para o quarto trimestre
A expectativa é de que os EUA continuem à frente no mercado de Private Equity nas Américas, atraindo a maior parte dos investimentos. Espera-se crescimento especialmente nos campos de infraestrutura de IA, com o investimento cada vez maior nos databases necessários para essa tecnologia.
Existe esperança de que as incertezas comerciais entre a América Latina e os EUA possam ser resolvidas ainda em 2025, o que pode melhorar os níveis de investimento em Private Equity na região e abrir caminho para o crescimento ao longo de 2026.